58.-(1) Απαγορεύεται σε οποιοδήποτε πρόσωπο, στα πλαίσια χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων τις οποίες εκτελεί στη Δημοκρατία ή από τη Δημοκρατία, να συνάπτει επιχειρηματική σχέση ή να εκτελεί μεμονωμένη συναλλαγή, με άλλο πρόσωπο ή για λογαριασμό άλλου προσώπου εκτός αν το πρόσωπο αυτό-
(α) Εφαρμόζει τις πιο κάτω διαδικασίες σχετικά με τις χρηματοοικονομικές δραστηριότητες:
(i) διαδικασίες προσδιορισμού ταυτότητας, σύμφωνα με τις διατάξεις των άρθρων 62-65 του Νόμου αυτού~
(ii) διαδικασίες για τήρηση αρχείου, σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 66 (Διαδικασία τήρησης αρχείων) του Νόμου αυτού~
(iii) διαδικασίες εσωτερικής αναφοράς, σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 67 (Διαδικασίες εσωτερικής αναφοράς)~
(iv) οποιεσδήποτε άλλες κατάλληλες διαδικασίες εσωτερικού ελέγχου και επικοινωνίας που σκοπεύουν στην πρόληψη ή στην αποτροπή συγκάλυψης εσόδων~
(β) λαμβάνει από καιρό σε καιρό τα κατάλληλα μέτρα για ενημέρωση εκείνων των εργοδοτουμένων των οποίων τα καθήκοντα περιλαμβάνουν διεξαγωγή χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων σχετικά με-
(i) τις διαδικασίες δυνάμει του εδαφίου (1)(α) πιο πάνω οι οποίες ακολουθούνται από το πρόσωπο αυτό και που σχετίζονται με τις χρηματοοικονομικές δραστηριότητες~ και
(ii) τη νομοθεσία που αφορά τη συγκάλυψη εσόδων~ και
(γ) φροντίζει από καιρό σε καιρό για την εκπαίδευση των εργοδοτουμένων του πάνω σε θέματα αναγνώρισης και χειρισμού συναλλαγών οι οποίες διεξάγονται από, ή για λογαριασμό προσώπου το οποίο ενέχεται ή φαίνεται να ενέχεται σε αδικήματα συγκάλυψης.
(2) Πρόσωπο το οποίο παραβαίνει τις διατάξεις του άρθρου αυτού διαπράττει αδίκημα το οποίο τιμωρείται με φυλάκιση δύο ετών ή χρηματική ποινή δύο χιλιάδων λιρών ή και με τις δύο ποινές.
(3) Για να διαπιστωθεί κατά πόσο πρόσωπο έχει συμμορφωθεί προς τις διατάξεις του εδαφίου (1), το δικαστήριο δύναται να λάβει υπόψη-
(α) Οποιαδήποτε σχετική εποπτική ή ρυθμιστική καθοδήγηση στην οποία υπόκειται το πρόσωπο αυτό~
(β) σε περίπτωση που δεν υπάρχει καθοδήγηση σύμφωνα με το εδάφιο (1)(α), οποιεσδήποτε άλλες σχετικές οδηγίες οι οποίες εκδίδονται από το επαγγελματικό σώμα που ρυθμίζει ή εκπροσωπεί την επιχείρηση ή εργασία που διεξάγεται από το πρόσωπο αυτό.